Huatai Securities: Agen AI Percepat Permintaan Daya Komputasi dan Memori, Mempercepat Lokalisasi Rantai Pasokan

Menurut laporan riset dari Huatai Securities yang diperoleh 36Kr, industri AI sedang bertransisi dari pra-pelatihan model besar ke komersialisasi AI Agent pada tahun 2026, yang menyebabkan pertumbuhan permintaan komputasi inferensi semakin cepat. Laporan tersebut mengidentifikasi tiga tema investasi utama: pertama, rantai daya komputasi, di mana siklus tertutup daya komputasi domestik semakin cepat, interkoneksi super-node dan peningkatan penyimpanan sedang berlangsung, dan titik balik permintaan inferensi sudah jelas; di sisi edge, siklus produk baru untuk ponsel lipat dan kacamata AI semakin dekat, menghadirkan peluang inovasi struktural. Kedua, daya dan komponen pasif, di mana konsumsi daya AI mendorong kenaikan volume dan harga untuk MLCC, induktor, kapasitor, dan semikonduktor daya, dengan siklus kenaikan harga yang bertepatan dengan substitusi domestik. Ketiga, kemandirian, di mana kemajuan lokalisasi dalam manufaktur hulu, peralatan, dan komponen semakin cepat, dan nilai pengemasan canggih meningkat secara sistematis. Secara terpisah, Kementerian Ekonomi dan Keuangan Korea Selatan menyatakan dalam siaran pers bahwa pemerintah akan berkomunikasi erat dengan Departemen Keuangan AS untuk meningkatkan saling pengertian dan kepercayaan di pasar valuta asing, dan akan terus bekerja sama untuk menstabilkan pasar. Ini menyusul keputusan Departemen Keuangan AS untuk mempertahankan Korea Selatan dalam daftar pemantauan mata uangnya.